{"id":6431,"date":"2025-10-17T11:00:43","date_gmt":"2025-10-17T07:30:43","guid":{"rendered":"https:\/\/ariomex.com\/blog\/?p=6431"},"modified":"2025-10-16T23:03:20","modified_gmt":"2025-10-16T19:33:20","slug":"what-is-ai16z","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/ariomex.com\/blog\/training-cryptocurrency\/what-is-ai16z\/","title":{"rendered":"\u0627\u06a9\u0648\u0633\u06cc\u0633\u062a\u0645 \u0639\u0627\u0645\u0644 \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc ai16z \u0686\u06cc\u0633\u062a\u061f"},"content":{"rendered":"

\u0646\u0642\u0634 \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc (AI) \u062f\u0631 \u062a\u062d\u0648\u0644 \u062f\u0646\u06cc\u0627\u06cc \u0631\u0645\u0632\u0627\u0631\u0632\u0647\u0627<\/a><\/p>\n

\n
\n

\u06a9\u0627\u0631\u0645\u0632\u062f \u0635\u0641\u0631 \u062f\u0631 \u0628\u0627\u0632\u0627\u0631 \u062a\u062a\u0631 (USDT)<\/p>\n \n \u062b\u0628\u062a \u0646\u0627\u0645 \u0648 \u0627\u062d\u0631\u0627\u0632 \u0647\u0648\u06cc\u062a \u062f\u0631 \u0622\u0631\u06cc\u0648\u0645\u06a9\u0633\n <\/a>\n <\/div>\n

\n
\n \"circle\"\n \u062e\u0631\u06cc\u062f \u0633\u0648\u0644\u0627\u0646\u0627 (SOL\/IRT)<\/a>\n <\/div>\n \n
\n \"circle\"\n \u0642\u06cc\u0645\u062a \u0648 \u062e\u0631\u06cc\u062f \u0633\u0648\u0644\u0627\u0646\u0627<\/a>\n <\/div>\n <\/div>\n
\n \n \"instagram\"\n <\/a>\n \n \"linkedin\"\n <\/a>\n \n \"github\"\n <\/a>\n \n \"telegram\"\n <\/a>\n <\/div>\n <\/div>\n

\u0633\u0631\u0645\u0627\u06cc\u0647\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631\u06cc \u06f5\u06f0 \u0645\u06cc\u0644\u06cc\u0648\u0646 \u062f\u0644\u0627\u0631\u06cc a16z \u062f\u0631 \u0632\u06cc\u0631\u0633\u0627\u062e\u062a MEV \u062c\u06cc\u062a\u0648 (Jito)<\/h2>\n

\u0634\u0631\u06a9\u062a \u0633\u0631\u0645\u0627\u06cc\u0647\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631\u06cc \u062e\u0637\u0631\u067e\u0630\u06cc\u0631 \u0628\u0631\u062c\u0633\u062a\u0647 \u062d\u0648\u0632\u0647 \u06a9\u0631\u06cc\u067e\u062a\u0648\u060c a16z\u060c \u0628\u0627 \u062a\u0632\u0631\u06cc\u0642 \u06f5\u06f0 \u0645\u06cc\u0644\u06cc\u0648\u0646 \u062f\u0644\u0627\u0631 \u0628\u0647 \u067e\u0631\u0648\u0698\u0647 \u062c\u06cc\u062a\u0648 (Jito)\u060c \u0632\u06cc\u0631\u0633\u0627\u062e\u062a \u0633\u0648\u0644\u0627\u0646\u0627 \u0631\u0627 \u062f\u0631 \u0645\u0633\u06cc\u0631\u06cc \u0628\u0631\u0627\u06cc \u06a9\u0627\u0631\u0627\u06cc\u06cc \u0628\u0644\u0646\u062f\u0645\u062f\u062a \u0642\u0631\u0627\u0631 \u062f\u0627\u062f\u0647 \u0627\u0633\u062a. \u0627\u06cc\u0646 \u062a\u0639\u0647\u062f \u0628\u0632\u0631\u06af\u062a\u0631\u06cc\u0646 \u0633\u0631\u0645\u0627\u06cc\u0647\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631\u06cc \u062a\u06a9\u06cc \u0627\u0633\u062a \u06a9\u0647 \u062c\u06cc\u062a\u0648 \u0627\u0632 \u0633\u0648\u06cc \u06cc\u06a9 \u0634\u0631\u06a9\u062a \u062f\u0631\u06cc\u0627\u0641\u062a \u06a9\u0631\u062f\u0647 \u0648 \u0646\u0634\u0627\u0646\u200c\u062f\u0647\u0646\u062f\u0647 \u06cc\u06a9 \u0641\u0631\u0635\u062a \u0639\u0638\u06cc\u0645 \u0628\u0631\u0627\u06cc \u0634\u0628\u06a9\u0647 \u0627\u0633\u062a.<\/strong><\/p>\n

\u06f1. \u062c\u06cc\u062a\u0648: \u0686\u0631\u0627 \u0627\u06cc\u0646 \u067e\u0631\u0648\u0698\u0647 \u0628\u0631\u0627\u06cc \u0633\u0648\u0644\u0627\u0646\u0627 \u062d\u06cc\u0627\u062a\u06cc \u0627\u0633\u062a\u061f<\/h3>\n

\u062c\u06cc\u062a\u0648 \u06cc\u06a9\u06cc \u0627\u0632 \u067e\u0631\u0648\u062a\u06a9\u0644\u200c\u0647\u0627\u06cc \u067e\u06cc\u0634\u0631\u0648 \u062f\u0631 \u0632\u0645\u06cc\u0646\u0647 \u0627\u0633\u062a\u06cc\u06a9\u06cc\u0646\u06af \u0645\u062c\u062f\u062f \u0648 \u0627\u0633\u062a\u06cc\u06a9\u06cc\u0646\u06af \u0646\u0642\u062f\u0634\u0648\u0646\u062f\u0647 \u0633\u0648\u0644\u0627\u0646\u0627<\/strong> \u0627\u0633\u062a. \u0627\u06cc\u0646 \u067e\u0631\u0648\u0698\u0647 \u0633\u0647\u0645 \u0642\u0627\u0628\u0644 \u062a\u0648\u062c\u0647\u06cc \u0627\u0632 SOL \u0631\u0627 \u062f\u0631 \u0627\u0633\u062a\u062e\u0631\u0647\u0627\u06cc \u0627\u0633\u062a\u06cc\u06a9 \u062e\u0648\u062f \u062f\u0631\u06cc\u0627\u0641\u062a \u0645\u06cc\u200c\u06a9\u0646\u062f.<\/p>\n

\u06a9\u0644\u0627\u06cc\u0646\u062a \u0627\u0639\u062a\u0628\u0627\u0631\u0633\u0646\u062c\u06cc \u062c\u06cc\u062a\u0648 (Jito-Solana<\/strong>) \u0646\u0642\u0634 \u0628\u0633\u06cc\u0627\u0631 \u062a\u0623\u062b\u06cc\u0631\u06af\u0630\u0627\u0631\u06cc \u062f\u0631 \u0627\u06a9\u0648\u0633\u06cc\u0633\u062a\u0645 \u0627\u0639\u062a\u0628\u0627\u0631\u0633\u0646\u062c\u06cc \u0633\u0648\u0644\u0627\u0646\u0627 \u062f\u0627\u0631\u062f\u061b \u0628\u0647 \u0637\u0648\u0631\u06cc \u06a9\u0647 \u062d\u062f\u0648\u062f \u06f3\u06f0 \u062a\u0627 \u06f4\u06f0 \u062f\u0631\u0635\u062f \u0627\u0632 \u0648\u0632\u0646 \u0627\u0633\u062a\u06cc\u06a9<\/strong> \u0631\u0627 \u0628\u0647 \u062e\u0648\u062f \u0627\u062e\u062a\u0635\u0627\u0635 \u062f\u0627\u062f\u0647 \u0627\u0633\u062a. \u062a\u0646\u0647\u0627 \u0631\u0642\u06cc\u0628 \u0627\u0635\u0644\u06cc \u0622\u0646 \u062f\u0631 \u0627\u06cc\u0646 \u0632\u0645\u06cc\u0646\u0647\u060c \u06a9\u0644\u0627\u06cc\u0646\u062a \u067e\u06cc\u0634\u200c\u0641\u0631\u0636 Solana Labs \u0627\u0633\u062a. a16z \u0628\u0627 \u062a\u0645\u0631\u06a9\u0632 \u0628\u0631 \u062c\u06cc\u062a\u0648\u060c \u0642\u0635\u062f \u062f\u0627\u0631\u062f \u0632\u06cc\u0631\u0633\u0627\u062e\u062a \u0631\u0627 \u062f\u0631 \u0628\u0644\u0646\u062f\u0645\u062f\u062a \u0627\u0631\u062a\u0642\u0627 \u062f\u0627\u062f\u0647 \u0648 \u06a9\u0627\u0631\u0627\u06cc\u06cc \u0634\u0628\u06a9\u0647 \u0631\u0627 \u062a\u0636\u0645\u06cc\u0646 \u06a9\u0646\u062f.<\/p>\n

\u06f2. \u0627\u0633\u062a\u0631\u0627\u062a\u0698\u06cc MEV: \u0628\u0627\u0632\u062a\u0648\u0632\u06cc\u0639 \u0627\u0631\u0632\u0634 \u0628\u0631\u0627\u06cc \u067e\u0630\u06cc\u0631\u0634 \u06af\u0633\u062a\u0631\u062f\u0647\u200c\u062a\u0631<\/h3>\n

\u06a9\u0644\u06cc\u062f \u062f\u0631\u06a9 \u0627\u06cc\u0646 \u0633\u0631\u0645\u0627\u06cc\u0647\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631\u06cc \u0645\u0641\u0647\u0648\u0645 MEV (\u062d\u062f\u0627\u06a9\u062b\u0631 \u0627\u0631\u0632\u0634 \u0642\u0627\u0628\u0644 \u0627\u0633\u062a\u062e\u0631\u0627\u062c \u06cc\u0627 Maximal Extractive Value)<\/strong> \u0627\u0633\u062a. MEV \u0628\u0647 \u062f\u0631\u0622\u0645\u062f \u0627\u0636\u0627\u0641\u06cc\u200c\u0627\u06cc \u0627\u0634\u0627\u0631\u0647 \u062f\u0627\u0631\u062f \u06a9\u0647 \u0645\u06cc\u200c\u062a\u0648\u0627\u0646 \u0627\u0632 \u0637\u0631\u06cc\u0642 \u0639\u0645\u0644\u06a9\u0631\u062f\u0647\u0627\u06cc \u0645\u0631\u062a\u0628\u0647 \u062f\u0648\u0645\u060c \u0645\u0627\u0646\u0646\u062f \u06af\u0646\u062c\u0627\u0646\u062f\u0646\u060c \u062d\u0630\u0641 \u06cc\u0627 \u062a\u0631\u062a\u06cc\u0628 \u0645\u062c\u062f\u062f \u062a\u0631\u0627\u06a9\u0646\u0634\u200c\u0647\u0627 \u062f\u0631 \u06cc\u06a9 \u0628\u0644\u0648\u06a9\u060c \u0627\u0633\u062a\u062e\u0631\u0627\u062c \u06a9\u0631\u062f. a16z \u0639\u0644\u0627\u0642\u0647 \u0632\u06cc\u0627\u062f\u06cc \u0628\u0647 MEV \u062f\u0627\u0631\u062f \u0648 \u062c\u06cc\u062a\u0648 \u067e\u062a\u0627\u0646\u0633\u06cc\u0644 \u0628\u0647 \u062d\u062f\u0627\u06a9\u062b\u0631 \u0631\u0633\u0627\u0646\u062f\u0646 \u0627\u06cc\u0646 \u062f\u0631\u0622\u0645\u062f \u0631\u0627 \u062f\u0627\u0631\u062f.<\/p>\n

\u0648\u0638\u0627\u06cc\u0641 \u0627\u0635\u0644\u06cc \u062c\u06cc\u062a\u0648 \u0634\u0627\u0645\u0644 \u0628\u0647\u06cc\u0646\u0647\u200c\u0633\u0627\u0632\u06cc \u062a\u0648\u0644\u06cc\u062f \u0628\u0644\u0648\u06a9\u060c \u067e\u0627\u062f\u0627\u0634\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0627\u0639\u062a\u0628\u0627\u0631\u0633\u0646\u062c\u06cc\u060c \u0648 \u0627\u0633\u062a\u06cc\u06a9\u06cc\u0646\u06af \u0646\u0642\u062f\u0634\u0648\u0646\u062f\u0647 \u062f\u0631 \u0633\u0648\u0644\u0627\u0646\u0627<\/strong> \u0627\u0633\u062a. \u0628\u0627 \u062a\u0642\u0648\u06cc\u062a \u0638\u0631\u0641\u06cc\u062a\u200c\u0647\u0627\u06cc \u067e\u0631\u0648\u062a\u06a9\u0644 \u062a\u0648\u0633\u0637 a16z\u060c \u0627\u06cc\u0646 \u0634\u0631\u06a9\u062a \u0633\u0631\u0645\u0627\u06cc\u0647\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631 \u0645\u06cc\u200c\u062a\u0648\u0627\u0646\u062f \u062c\u0631\u06cc\u0627\u0646\u200c\u0647\u0627\u06cc \u062a\u0631\u0627\u06a9\u0646\u0634\u06cc \u0633\u0631\u06cc\u0639 \u0631\u0627 \u0641\u0639\u0627\u0644 \u06a9\u0631\u062f\u0647 \u0648 \u0628\u0647 \u0647\u062f\u0627\u06cc\u062a \u0628\u062e\u0634 \u0628\u06cc\u0634\u062a\u0631\u06cc \u0627\u0632 \u062f\u0631\u0622\u0645\u062f\u0647\u0627\u06cc \u062d\u0627\u0635\u0644 \u0627\u0632 \u062d\u0631\u0627\u062c\u200c\u0647\u0627\u06cc MEV \u0628\u0647 \u0633\u0645\u062a \u0627\u0633\u062a\u06cc\u06a9\u200c\u06a9\u0646\u0646\u062f\u06af\u0627\u0646 \u06a9\u0645\u06a9 \u06a9\u0646\u062f.<\/p>\n

\u0647\u062f\u0641 \u0628\u0644\u0646\u062f\u0645\u062f\u062a \u0627\u06cc\u0646 \u0627\u0633\u062a \u06a9\u0647 \u062c\u06cc\u062a\u0648 \u0628\u062a\u0648\u0627\u0646\u062f \u0628\u0627\u0632\u0627\u0631\u0647\u0627\u06cc MEV \u0631\u0627 \u0627\u0633\u062a\u0627\u0646\u062f\u0627\u0631\u062f\u0633\u0627\u0632\u06cc \u06a9\u0631\u062f\u0647 \u0648 \u0627\u0631\u0632\u0634 \u0628\u06cc\u0634\u062a\u0631\u06cc \u0631\u0627 \u062f\u0631 \u062c\u0627\u0645\u0639\u0647 \u0628\u0627\u0632\u062a\u0648\u0632\u06cc\u0639 \u06a9\u0646\u062f\u060c \u06a9\u0647 \u0627\u06cc\u0646 \u0627\u0645\u0631 \u0628\u0647 \u0646\u0648\u0628\u0647 \u062e\u0648\u062f \u067e\u0630\u06cc\u0631\u0634 SOL \u0631\u0627 \u0628\u0647 \u0635\u0648\u0631\u062a \u06af\u0633\u062a\u0631\u062f\u0647 \u062a\u0634\u0648\u06cc\u0642 \u0645\u06cc\u200c\u06a9\u0646\u062f<\/strong>. a16z \u0628\u0647 \u062f\u0646\u0628\u0627\u0644 \u06cc\u06a9 \u0645\u0633\u06cc\u0631 \u0633\u0631\u06cc\u0639 \u0628\u0631\u0627\u06cc \u06a9\u0633\u0628 \u0633\u0648\u062f \u0646\u06cc\u0633\u062a\u060c \u0628\u0644\u06a9\u0647 \u0627\u0645\u06cc\u062f\u0648\u0627\u0631 \u0627\u0633\u062a \u0628\u0627 \u0631\u0634\u062f \u0633\u0648\u0644\u0627\u0646\u0627 \u062f\u0631 \u0637\u0648\u0644 \u0632\u0645\u0627\u0646\u060c \u067e\u0627\u062f\u0627\u0634 \u062e\u0648\u062f \u0631\u0627 \u0628\u0631\u062f\u0627\u0634\u062a \u06a9\u0646\u062f. \u0627\u06cc\u0646 \u0631\u0627\u0628\u0637\u0647 \u0628\u0631\u0627\u06cc \u0647\u0645\u0647 \u0637\u0631\u0641\u200c\u0647\u0627 \u0633\u0648\u062f \u0645\u062a\u0642\u0627\u0628\u0644 \u062e\u0648\u0627\u0647\u062f \u062f\u0627\u0634\u062a.<\/p>\n

\u06f3. \u0642\u06cc\u0645\u062a \u0628\u0627\u0632\u0627\u0631 \u0648 \u0646\u06af\u0631\u0627\u0646\u06cc\u200c\u0647\u0627\u06cc \u062c\u0627\u0645\u0639\u0647: \u0686\u0627\u0644\u0634\u200c\u0647\u0627\u06cc \u067e\u06cc\u0634\u200c\u0631\u0648<\/h3>\n

\u0628\u0627 \u0648\u062c\u0648\u062f \u0627\u0647\u0645\u06cc\u062a \u062d\u06cc\u0627\u062a\u06cc \u0627\u06cc\u0646 \u0633\u0631\u0645\u0627\u06cc\u0647\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631\u06cc\u060c \u0646\u062a\u0627\u06cc\u062c \u0641\u0648\u0631\u06cc \u0622\u0646 \u0648\u0636\u0639\u06cc\u062a \u0646\u0632\u0648\u0644\u06cc<\/strong> \u0642\u06cc\u0645\u062a SOL \u0628\u0648\u062f\u0647 \u0627\u0633\u062a. \u0633\u0648\u0644 \u062f\u0631 \u0647\u0641\u062a\u0647\u200c\u0627\u06cc \u06a9\u0647 \u0627\u06cc\u0646 \u062e\u0628\u0631 \u0627\u0639\u0644\u0627\u0645 \u0634\u062f\u060c \u062f\u0631 \u062d\u0627\u0644 \u0646\u0632\u0648\u0644 \u0628\u0648\u062f \u0648 \u0639\u0644\u06cc\u200c\u0631\u063a\u0645 \u0627\u06cc\u0646 \u0627\u0639\u0644\u0627\u0645\u06cc\u0647\u060c \u0628\u0647 \u0631\u0648\u0646\u062f \u06a9\u0627\u0647\u0634 \u062e\u0648\u062f \u0627\u062f\u0627\u0645\u0647 \u062f\u0627\u062f. \u062f\u0631 \u0648\u0627\u0642\u0639\u060c \u0627\u06cc\u0646 \u0634\u0631\u0627\u06a9\u062a \u0628\u0647 \u062f\u0646\u0628\u0627\u0644 \u0631\u0634\u062f \u0641\u0648\u0631\u06cc \u0642\u06cc\u0645\u062a \u0646\u06cc\u0633\u062a\u060c \u0648 \u0645\u0645\u06a9\u0646 \u0627\u0633\u062a \u0627\u0641\u0632\u0627\u06cc\u0634\u200c\u0647\u0627\u06cc \u067e\u0627\u06cc\u062f\u0627\u0631 \u0642\u06cc\u0645\u062a \u0633\u0648\u0644\u0627\u0646\u0627 \u0628\u0631\u0627\u06cc \u0645\u062f\u062a\u06cc \u0645\u0634\u0627\u0647\u062f\u0647 \u0646\u0634\u0648\u062f.<\/p>\n

\u062f\u0631 \u062d\u0627\u0644\u06cc \u06a9\u0647 \u0628\u0647 \u0646\u0638\u0631 \u0645\u06cc\u200c\u0631\u0633\u062f \u0627\u06cc\u0646 \u0645\u0634\u0627\u0631\u06a9\u062a \u0642\u0635\u062f \u0628\u0647\u0628\u0648\u062f \u0638\u0631\u0641\u06cc\u062a\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0641\u0646\u06cc \u0631\u0627 \u062f\u0627\u0631\u062f\u060c \u0628\u062d\u062b\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0634\u062f\u06cc\u062f \u0648 \u0637\u0648\u0644\u0627\u0646\u06cc \u0645\u062f\u062a\u06cc \u062f\u0631 \u062c\u0627\u0645\u0639\u0647 \u0633\u0648\u0644\u0627\u0646\u0627 \u062f\u0631 \u0645\u0648\u0631\u062f \u0646\u0642\u0634 \u062c\u06cc\u062a\u0648 \u062f\u0631 \u0645\u062a\u0645\u0631\u06a9\u0632\u0633\u0627\u0632\u06cc \u0628\u0644\u0627\u06a9\u0686\u06cc\u0646<\/strong> \u0648\u062c\u0648\u062f \u062f\u0627\u0634\u062a\u0647 \u0627\u0633\u062a. \u0627\u06af\u0631 a16z \u0628\u0647 \u06cc\u06a9 \u062c\u0632\u0621 \u062d\u06cc\u0627\u062a\u06cc \u062f\u0631 \u062d\u0631\u06a9\u062a \u0631\u0648 \u0628\u0647 \u062c\u0644\u0648\u06cc \u062c\u06cc\u062a\u0648 \u062a\u0628\u062f\u06cc\u0644 \u0634\u0648\u062f\u060c \u0627\u06cc\u0646 \u0627\u0645\u0631 \u0645\u06cc\u200c\u062a\u0648\u0627\u0646\u062f \u0628\u0627\u0639\u062b \u062f\u0644\u0633\u0631\u062f\u06cc \u062d\u0627\u0645\u06cc\u0627\u0646 \u062f\u06cc\u0641\u0627\u06cc (DeFi) \u0634\u0648\u062f.<\/p>\n

\u0627\u06cc\u200c\u0622\u06cc\u06f1\u06f6\u0632\u062f (ai16z) \u0646\u0648\u0639\u06cc \u0635\u0646\u062f\u0648\u0642 \u0645\u0639\u0627\u0645\u0644\u0627\u062a\u06cc \u063a\u06cc\u0631\u0645\u062a\u0645\u0631\u06a9\u0632 \u0645\u0628\u062a\u0646\u06cc \u0628\u0631 \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc \u0627\u0633\u062a \u06a9\u0647 \u0631\u0648\u06cc \u0628\u0644\u0627\u06a9\u0686\u06cc\u0646 \u0633\u0648\u0644\u0627\u0646\u0627 \u0627\u062c\u0631\u0627 \u0645\u06cc\u200c\u0634\u0648\u062f. \u0627\u06cc\u0646 \u067e\u0644\u062a\u0641\u0631\u0645 \u0627\u0632 \u0639\u0627\u0645\u0644\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc (\u0645\u0648\u0633\u0648\u0645 \u0628\u0647 \u0627\u06cc\u200c\u0622\u06cc \u0627\u06cc\u062c\u0646\u062a\u200c\u0647\u0627) \u0648 \u062d\u0627\u06a9\u0645\u06cc\u062a \u062c\u0627\u0645\u0639\u0647\u200c\u0645\u062d\u0648\u0631 \u0627\u0632 \u0637\u0631\u06cc\u0642 \u06cc\u06a9 DAO (\u0633\u0627\u0632\u0645\u0627\u0646 \u062e\u0648\u062f\u06af\u0631\u062f\u0627\u0646 \u063a\u06cc\u0631\u0645\u062a\u0645\u0631\u06a9\u0632) \u0628\u0631\u0627\u06cc \u0627\u062c\u0631\u0627\u06cc \u0645\u0639\u0627\u0645\u0644\u0627\u062a \u0648 \u0628\u0647\u06cc\u0646\u0647\u200c\u0633\u0627\u0632\u06cc \u0627\u0633\u062a\u0631\u0627\u062a\u0698\u06cc\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0645\u0639\u0627\u0645\u0644\u0627\u062a\u06cc \u0627\u0633\u062a\u0641\u0627\u062f\u0647 \u0645\u06cc\u200c\u06a9\u0646\u062f.<\/p>\n

\u0627\u06cc\u0646 \u067e\u0644\u062a\u0641\u0631\u0645 \u0628\u0627 \u0627\u0633\u062a\u0641\u0627\u062f\u0647 \u0627\u0632 \u0645\u062f\u0644\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc \u067e\u06cc\u0634\u0631\u0641\u062a\u0647\u060c \u062f\u0627\u062f\u0647\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0628\u0627\u0632\u0627\u0631 \u0631\u0627 \u062a\u062c\u0632\u06cc\u0647\u200c\u0648\u062a\u062d\u0644\u06cc\u0644 \u06a9\u0631\u062f\u0647 \u0648 \u0628\u0647\u200c\u0637\u0648\u0631 \u062e\u0648\u062f\u06a9\u0627\u0631 \u0645\u0639\u0627\u0645\u0644\u0627\u062a \u0631\u0627 \u0627\u0646\u062c\u0627\u0645 \u0645\u06cc\u200c\u062f\u0647\u062f. \u062a\u0631\u06a9\u06cc\u0628 \u06cc\u0627\u062f\u06af\u06cc\u0631\u06cc \u0645\u0627\u0634\u06cc\u0646\u060c \u062a\u062d\u0644\u06cc\u0644 \u062f\u0627\u062f\u0647\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0632\u0646\u062f\u0647\u060c \u0648 \u062a\u0635\u0645\u06cc\u0645\u200c\u06af\u06cc\u0631\u06cc \u062e\u0648\u062f\u06a9\u0627\u0631 \u0628\u0647 ai16z \u0627\u06cc\u0646 \u0627\u0645\u06a9\u0627\u0646 \u0631\u0627 \u0645\u06cc\u200c\u062f\u0647\u062f \u06a9\u0647 \u0631\u0648\u0646\u062f\u0647\u0627\u06cc \u0628\u0627\u0632\u0627\u0631 \u0631\u0627 \u0634\u0646\u0627\u0633\u0627\u06cc\u06cc \u06a9\u0631\u062f\u0647 \u0648 \u062f\u0631 \u0632\u0645\u0627\u0646 \u0645\u0646\u0627\u0633\u0628 \u062e\u0631\u06cc\u062f\u0648\u0641\u0631\u0648\u0634 \u06a9\u0646\u062f.<\/p>\n

\u0627\u06cc\u200c\u0622\u06cc\u06f1\u06f6\u0632\u062f (ai16z) \u0686\u06cc\u0633\u062a\u061f<\/h2>\n

\u0627\u06cc\u200c\u0622\u06cc\u06f1\u06f6\u0632\u062f \u0646\u0648\u0639\u06cc \u067e\u0644\u062a\u0641\u0631\u0645 \u0645\u0639\u0627\u0645\u0644\u0627\u062a\u06cc \u063a\u06cc\u0631\u0645\u062a\u0645\u0631\u06a9\u0632 \u0645\u0628\u062a\u0646\u06cc \u0628\u0631 \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc \u062f\u0631 \u0627\u06a9\u0648\u0633\u06cc\u0633\u062a\u0645 \u0633\u0648\u0644\u0627\u0646\u0627 \u0627\u0633\u062a. \u0627\u06cc\u0646 \u067e\u0631\u0648\u0698\u0647 \u06a9\u0647 \u062f\u0631 \u0627\u06a9\u062a\u0628\u0631 \u06f2\u06f0\u06f2\u06f4 \u0631\u0627\u0647\u200c\u0627\u0646\u062f\u0627\u0632\u06cc \u0634\u062f\u060c \u0628\u0627 \u0627\u0633\u062a\u0641\u0627\u062f\u0647 \u0627\u0632 \u0639\u0627\u0645\u0644\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc\u060c \u062f\u0627\u062f\u0647\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0628\u0627\u0632\u0627\u0631 \u0631\u0627 \u062c\u0645\u0639\u200c\u0622\u0648\u0631\u06cc \u0648 \u062a\u062d\u0644\u06cc\u0644\u060c \u0627\u062d\u0633\u0627\u0633\u0627\u062a \u062c\u0627\u0645\u0639\u0647 \u06a9\u0627\u0631\u0628\u0631\u06cc \u0631\u0627 \u0627\u0631\u0632\u06cc\u0627\u0628\u06cc \u0648 \u0645\u0639\u0627\u0645\u0644\u0627\u062a \u0631\u0627 \u0647\u0645 \u0628\u0647\u200c\u0635\u0648\u0631\u062a \u062f\u0631\u0648\u0646\u200c\u0632\u0646\u062c\u06cc\u0631\u0647\u200c\u0627\u06cc (on-chain) \u0648 \u0647\u0645 \u0628\u0631\u0648\u0646\u200c\u0632\u0646\u062c\u06cc\u0631\u0647\u200c\u0627\u06cc (off-chain) \u0627\u062c\u0631\u0627 \u0645\u06cc\u200c\u06a9\u0646\u062f. \u0647\u062f\u0641 \u0627\u0635\u0644\u06cc ai16z \u0627\u0631\u0627\u0626\u0647 \u0641\u0631\u0635\u062a\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0645\u0639\u0627\u0645\u0644\u0627\u062a\u06cc \u06a9\u0627\u0631\u0622\u0645\u062f\u060c \u0634\u0641\u0627\u0641 \u0648 \u0645\u0628\u062a\u0646\u06cc \u0628\u0631 \u062f\u0627\u062f\u0647 \u0628\u0631\u0627\u06cc \u0633\u0631\u0645\u0627\u06cc\u0647\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631\u0627\u0646 \u0628\u0627 \u0628\u0647\u0631\u0647\u200c\u06af\u06cc\u0631\u06cc \u0642\u062f\u0631\u062a \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc \u0627\u0633\u062a.<\/p>\n

\"\u0627\u06cc\u200c\u0622\u06cc\u06f1\u06f6\u0632\u062f\"<\/p>\n

\u0646\u0627\u0645 ai16z \u0627\u0634\u0627\u0631\u0647\u200c\u0627\u06cc \u0647\u0648\u0634\u0645\u0646\u062f\u0627\u0646\u0647 \u0628\u0647 \u0634\u0631\u06a9\u062a \u0633\u0631\u0645\u0627\u06cc\u0647\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631\u06cc \u062e\u0637\u0631\u067e\u0630\u06cc\u0631 \u0627\u0646\u062f\u0631\u06cc\u0633\u0646 \u0647\u0648\u0631\u0648\u06cc\u062a\u0632 (a16z) \u062f\u0627\u0631\u062f. \u0627\u06cc\u0646 \u0646\u0627\u0645\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631\u06cc \u0646\u0634\u0627\u0646\u200c\u062f\u0647\u0646\u062f\u0647 \u062a\u0644\u0627\u0634 ai16z \u0628\u0631\u0627\u06cc \u0627\u06cc\u062c\u0627\u062f \u062c\u0627\u06cc\u06af\u0632\u06cc\u0646\u06cc \u0646\u0648\u0622\u0648\u0631\u0627\u0646\u0647 \u062f\u0631 \u0628\u0631\u0627\u0628\u0631 \u0645\u062f\u0644\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0633\u0646\u062a\u06cc \u0633\u0631\u0645\u0627\u06cc\u0647\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631\u06cc \u0627\u0633\u062a. \u0647\u062f\u0641 \u0627\u06cc\u0646 \u067e\u0631\u0648\u0698\u0647 \u0627\u062f\u063a\u0627\u0645 \u062d\u0627\u06a9\u0645\u06cc\u062a \u063a\u06cc\u0631\u0645\u062a\u0645\u0631\u06a9\u0632 \u0648 \u0627\u0633\u062a\u0631\u0627\u062a\u0698\u06cc\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0645\u0628\u062a\u0646\u06cc \u0628\u0631 \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc \u0628\u0631\u0627\u06cc \u0628\u0647 \u0686\u0627\u0644\u0634 \u06a9\u0634\u06cc\u062f\u0646 \u0633\u06cc\u0633\u062a\u0645 \u0633\u0631\u0645\u0627\u06cc\u0647\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631\u06cc \u0633\u0646\u062a\u06cc \u0633\u06cc\u0644\u06cc\u06a9\u0648\u0646\u200c\u0648\u0644\u06cc \u0627\u0633\u062a.<\/p>\n

\u0648\u06cc\u0698\u06af\u06cc\u200c\u0647\u0627\u06cc \u06a9\u0644\u06cc\u062f\u06cc ai16z \u0648 \u0639\u0627\u0645\u0644\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc \u0622\u0646<\/h2>\n

\u06f1. \u0645\u0639\u0627\u0645\u0644\u0627\u062a \u0645\u0628\u062a\u0646\u06cc \u0628\u0631 \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc<\/h3>\n

\u0633\u06cc\u0633\u062a\u0645 \u0645\u0639\u0627\u0645\u0644\u0627\u062a\u06cc \u0647\u0648\u0634\u0645\u0646\u062f ai16z \u0647\u0633\u062a\u0647 \u0627\u0635\u0644\u06cc \u0639\u0645\u0644\u06a9\u0631\u062f \u0627\u06cc\u0646 \u067e\u0644\u062a\u0641\u0631\u0645 \u0627\u0633\u062a. \u0639\u0627\u0645\u0644\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc \u0622\u0646 \u062f\u0627\u062f\u0647\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0628\u0627\u0632\u0627\u0631\u060c \u0627\u0632 \u062c\u0645\u0644\u0647 \u062d\u0631\u06a9\u0627\u062a \u0642\u06cc\u0645\u062a\u06cc\u060c \u0627\u062d\u0633\u0627\u0633\u0627\u062a \u062d\u0627\u06a9\u0645 \u0628\u0631 \u06a9\u0627\u0631\u0628\u0631\u0627\u0646 \u0634\u0628\u06a9\u0647\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0627\u062c\u062a\u0645\u0627\u0639\u06cc \u0648 \u062a\u062d\u0644\u06cc\u0644\u200c\u0647\u0627\u06cc \u062f\u0631\u0648\u0646\u200c\u0632\u0646\u062c\u06cc\u0631\u0647\u200c\u0627\u06cc \u0631\u0627 \u0631\u0635\u062f \u0648 \u067e\u0627\u06cc\u0634 \u0645\u06cc\u200c\u06a9\u0646\u0646\u062f. \u0627\u06cc\u0646 \u0639\u0648\u0627\u0645\u0644 \u0628\u0647\u200c\u0637\u0648\u0631 \u0645\u0633\u062a\u0642\u0644 \u0645\u0639\u0627\u0645\u0644\u0627\u062a \u0631\u0627 \u0627\u062c\u0631\u0627 \u06a9\u0631\u062f\u0647 \u0648 \u0633\u0648\u062f\u0622\u0648\u0631\u06cc \u0648 \u06a9\u0627\u0631\u0627\u06cc\u06cc \u0631\u0627 \u0627\u0641\u0632\u0627\u06cc\u0634 \u0645\u06cc\u200c\u062f\u0647\u0646\u062f.<\/p>\n

\u062d\u0630\u0641 \u0633\u0648\u06af\u06cc\u0631\u06cc \u0627\u0646\u0633\u0627\u0646\u06cc \u0648 \u0627\u0633\u062a\u0641\u0627\u062f\u0647 \u0627\u0632 \u06cc\u0627\u062f\u06af\u06cc\u0631\u06cc \u0645\u0627\u0634\u06cc\u0646\u06cc \u0628\u0647 \u0639\u0627\u0645\u0644\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc \u0627\u062c\u0627\u0632\u0647 \u0645\u06cc\u200c\u062f\u0647\u062f \u062a\u0627 \u0628\u0647\u200c\u0633\u0631\u0639\u062a \u0628\u0627 \u062a\u063a\u06cc\u06cc\u0631\u0627\u062a \u0628\u0627\u0632\u0627\u0631 \u0633\u0627\u0632\u06af\u0627\u0631 \u0634\u0648\u0646\u062f \u0648 \u0646\u062a\u0627\u06cc\u062c \u0645\u0639\u0627\u0645\u0644\u0627\u062a\u06cc \u067e\u0627\u06cc\u062f\u0627\u0631\u062a\u0631\u06cc \u0631\u0627 \u0628\u0631\u0627\u06cc \u06a9\u0627\u0631\u0628\u0631\u0627\u0646 \u0627\u06cc\u062c\u0627\u062f \u06a9\u0646\u0646\u062f.<\/p>\n

\u06f2. \u062d\u0627\u06a9\u0645\u06cc\u062a \u063a\u06cc\u0631\u0645\u062a\u0645\u0631\u06a9\u0632 (DAO \u0633\u0631\u0645\u0627\u06cc\u0647\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631\u06cc \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc)<\/h3>\n

\u0627\u06cc\u200c\u0622\u06cc\u06f1\u06f6\u0632\u062f \u0628\u0647\u200c\u0639\u0646\u0648\u0627\u0646 \u06cc\u06a9 DAO \u062f\u0631 \u062d\u0648\u0632\u0647 \u0633\u0631\u0645\u0627\u06cc\u0647\u200c\u06af\u0630\u0627\u0631\u06cc \u0645\u0628\u062a\u0646\u06cc \u0628\u0631 \u0647\u0648\u0634 \u0645\u0635\u0646\u0648\u0639\u06cc \u0639\u0645\u0644 \u0645\u06cc\u200c\u06a9\u0646\u062f\u060c \u0628\u0647 \u0627\u06cc\u0646 \u0645\u0639\u0646\u06cc \u06a9\u0647 \u062f\u0627\u0631\u0646\u062f\u06af\u0627\u0646 \u062a\u0648\u06a9\u0646\u200c\u0647\u0627\u06cc \u0622\u0646 \u062f\u0631 \u062a\u0635\u0645\u06cc\u0645\u200c\u06af\u06cc\u0631\u06cc\u200c\u0647\u0627\u06cc \u06a9\u0644\u06cc\u062f\u06cc \u0645\u0634\u0627\u0631\u06a9\u062a \u062f\u0627\u0631\u0646\u062f.<\/p>\n

\u0628\u0647\u200c\u0639\u0646\u0648\u0627\u0646 \u06cc\u06a9 \u062f\u0627\u0631\u0646\u062f\u0647 \u062a\u0648\u06a9\u0646 ai16z \u0645\u06cc\u200c\u062a\u0648\u0627\u0646\u06cc\u062f:<\/p>\n